게으른 투자로 장기 성과를! TDF와 연금 ETF의 완벽한 조합

by

TDF로 시간과 노력 줄이는 ‘게으른 투자’

TDF(타깃데이트펀드)는 투자자의 은퇴 시점을 기준으로 자산 배분을 자동 조정하는 연금 상품입니다. 바쁜 현대인들에게 적합한 투자 방식으로, TDF는 매일 시황을 관찰하거나 개별 종목에 대응할 필요 없이 분산 투자로 시장 평균 수익률을 추구합니다.

박희운 본부장은 “TDF는 바쁜 현대인에게 시간과 노력을 최소화하며 장기 투자 성과를 돕는 매력적인 대안”이라며, “특히 은퇴 시점에 맞는 빈티지의 TDF에 90% 이상 투자하고, 나머지는 테마나 전략 ETF에 투자하는 것을 추천한다”고 말했습니다.

장기 투자, 실패 확률 낮추는 비결

투자 기간이 길수록 실패 확률이 낮아지는 이유는 간단합니다. 초기 투자 실수나 손실을 복구할 시간이 충분히 주어지기 때문입니다. 박희운 한국투자신탁운용 솔루션본부장은 “시간에 의한 리밸런싱 기회가 많아지고, 장기적으로 투자할수록 포트폴리오를 재조정할 기회를 얻어 투자 목표와 위험 성향에 맞는 최적의 자산 배분을 유지할 수 있다”고 설명했습니다.

절세를 노린다면 연금 ETF 주목

절세는 젊은 세대가 연금 투자에 관심을 두는 중요한 이유 중 하나입니다. 연금 계좌는 세제 혜택을 받을 수 있는 거의 유일한 금융 상품이기 때문입니다. 여경진 미래에셋자산운용 연금플랫폼2팀장은 “절세 금융상품 중 활용 가능한 대표 계좌는 ISA와 연금계좌 세액공제”라며, 연금 계좌를 통해 만 55세 이후 노후 생활비로 활용하는 것이 유리하다고 조언했습니다.

또한, 연금 계좌를 통해 ETF에 투자하면 세금 측면에서도 많은 이점을 누릴 수 있습니다. 박근배 신한투자증권 자산관리컨설팅부 상무는 “퇴직연금 DC 계좌나 IRP 계좌를 활용하면 일반 계좌 대비 낮은 세율(3.3%~5.5%)만 부과되기 때문에 유리하다”고 강조했습니다.

젊은 세대가 누릴 수 있는 복리의 마법

2030 세대가 장기 투자로 누릴 수 있는 가장 큰 혜택은 바로 복리 효과입니다. 배당을 재투자하면 장기적으로 더 높은 성과를 얻을 수 있습니다. 박근배 상무는 “TDF의 자산 배분 비중을 참고한다면, 20대 초년생에게 적합한 2055 펀드는 주식 투자 비중이 약 77.5%, 40대는 2040 펀드로 약 63.3%가 적합하다”고 조언했습니다.

변동성을 줄이는 꾸준한 투자, 승리를 부른다

젊은 세대가 안정적이고 장기적인 투자를 시작하기에 지금이 적기입니다. 여경진 팀장은 “TDF와 섹터 ETF를 병행 투자하면 변동성을 관리하면서도 유리한 투자 결과를 얻을 수 있다”고 말했습니다. 또한, 꾸준한 적립식 투자가 장기적인 성과를 가져오는 핵심 전략임을 강조했습니다.

해외주식형 TR ETF 사실상 금지! 투자자들이 알아야 할 핵심 변화

by

정부, 해외주식형 TR ETF 운용 중단 결정

2024년 7월 1일부터 해외주식형 TR ETF 상품 운용이 금지됩니다. 기획재정부는 TR ETF의 세금 이연 효과가 형평성에 어긋난다고 판단했습니다. 이는 투자자와 금융업계 모두에게 큰 영향을 미칠 전망입니다.

TR ETF란 무엇인가?

TR(Total Return) ETF는 보유 종목에서 발생하는 배당금을 자동으로 재투자하여 복리 효과를 제공하는 상품입니다. 또한, 배당 소득세를 매도 시점까지 연기할 수 있어 장기 투자자들에게 매력적인 선택지로 여겨져 왔습니다. 하지만, 조세당국은 이러한 세금 이연이 매년 과세해야 한다는 원칙에 위배된다고 보고, 이번 금지 결정을 내렸습니다.

금융당국과 조세당국 간의 갈등?

TR ETF는 상장 전 금융당국의 심사를 통과해 문제가 없다고 판단되었지만, 조세당국은 이를 반대하며 금지 조치를 내놓았습니다. 특히, 지난해 10월 상장된 ‘SOL 미국배당다우존스TR’은 금융당국이 심사 후 승인한 상품임에도 불구하고 금지 대상에 포함되었습니다. 이로 인해 운용사와 투자자들은 예측 불가능한 정책 변화에 대한 불만을 표출하고 있습니다.

국내 TR ETF는 예외

해외주식형 TR ETF와 달리, 국내 주식형 TR ETF는 이번 금지 대상에서 제외되었습니다. 정부는 국내 시장을 지원하기 위해 이러한 결정을 내렸다고 밝혔습니다. 이에 따라 국내형 TR 상품은 기존 전략을 유지하며 운용될 예정입니다.

해외주식형 TR ETF 시장의 현황

현재 국내에 상장된 해외주식형 TR ETF는 총 7개 종목으로, 전체 순자산은 약 6조 713억원에 달합니다. 대표적인 상품으로는 삼성자산운용의 ‘KODEX 미국S&P500TR’(3조 5339억원), ‘KODEX 미국나스닥100TR’(1조 7479억원), 미래에셋자산운용의 ‘TIGER 미국S&P500TR(H)’(3517억원) 등이 있습니다. 이들 상품은 자동 재투자 전략으로 높은 순자산을 유지해왔으나, 이번 시행령으로 인해 운용 전략 변경이 불가피하게 되었습니다.

운용사와 투자자들의 대응

이번 시행령 발표 이후, 운용사들은 새로운 전략을 수립하고 상품 변경 작업에 착수했습니다. 상품명 변경, 투자설명서 개정, 인덱스 교체 등 다양한 비용이 발생할 것으로 보입니다. 특히, 신한자산운용은 ‘SOL 미국배당다우존스’와 ‘SOL 미국배당다우존스 TR’ 두 상품 간의 중복 문제를 해결해야 하는 상황에 놓였습니다.

투자자들도 장기 복리 효과를 기대하며 TR ETF에 투자해왔기 때문에, 이번 정책 변화는 투자 계획 수정이 불가피합니다. 운용사가 제공하던 자동 재투자 기능이 사라지면서, 투자자들은 직접 재투자를 진행해야 하며, 이에 따라 추가 매매비용이 발생할 수 있습니다.

업계의 우려와 전망

운용사와 투자자들은 이번 세법 개정이 빠르게 성장하던 ETF 시장에 제동을 걸 것이라 우려하고 있습니다. TR ETF는 해외 시장에서도 권장되는 투자 전략이지만, 국내에서는 세금 문제로 금지된 상황입니다. 업계 관계자들은 “세금 이연이 허용되지 않는다면, 장기 투자자들의 선택지가 줄어들고 시장의 경쟁력도 약화될 수 있다”고 지적했습니다.

미래의 ETF 시장 전망

TR ETF 금지로 인해 운용사 간의 시장 점유율 경쟁이 치열해질 것으로 보입니다. 현재 시장 점유율 1위를 차지하고 있는 삼성자산운용은 ‘KODEX 미국S&P500 TR’과 ‘KODEX 미국 나스닥100 TR’로 강세를 보이고 있지만, 이번 변화로 인해 자금 이탈 가능성이 제기되고 있습니다. 향후 운용사들은 거래소와 협의하여 상품 구조를 수정하고, 투자자들의 신뢰를 회복하기 위한 전략을 모색해야 할 것입니다.

투자자들이 준비해야 할 것

이번 세법 개정으로 해외주식형 TR ETF는 큰 변화를 맞이하게 되었습니다. 투자자들은 기존 전략을 재점검하고, 직접 재투자를 위한 추가 비용과 세금 문제를 고려해야 합니다. 동시에 운용사들은 상품 경쟁력을 유지하기 위한 새로운 전략을 마련해야 합니다. 앞으로도 변화하는 ETF 시장의 흐름을 주시하며, 장기적인 투자 계획을 세우는 것이 중요합니다.

HLB 간암 신약, FDA 실사 통과로 기대감 증폭 – 주가와 미래 전망 분석

by

HLB(028300)가 간암 신약 개발의 중요한 이정표를 세웠습니다. 최근 미국 식품의약국(FDA)의 생산시설 실사를 성공적으로 통과했다는 소식은 의료계와 투자자들 사이에서 뜨거운 관심을 받고 있습니다. 이번 실사 통과가 왜 중요한지, HLB의 신약 개발 과정, 주가 동향, 그리고 향후 전략과 전망에 대해 자세히 알아보겠습니다.

간암 신약의 중요성

간암은 높은 사망률로 인해 효과적인 치료제 개발이 절실한 암종 중 하나입니다. HLB가 개발한 간암 치료제는 임상 시험에서 우수한 성과를 입증하며, 국내외 시장에서 경쟁력을 확보할 가능성이 높습니다. 특히 1차 치료제로서 높은 생존율(22.1%)을 보인 점이 주목할 만합니다.

FDA 실사 통과의 의미

FDA 실사는 신약 허가 과정의 중요한 단계로, 제조 및 품질관리(CMC) 실사를 포함합니다. HLB는 이번 실사에서 경미한 지적만 받았으며, 추가 보완 없이 통과하는 쾌거를 이루었습니다. 이로써 HLB는 품질이 보증된 신약을 글로벌 시장에 출시할 준비를 마쳤습니다.

주가 동향과 투자자 반응

FDA 실사 통과 소식 이후, HLB의 주가는 급등락을 반복했습니다. 15일 장 초반에는 8만 4500원까지 치솟았으나, 최종적으로 7만 7400원으로 마감했습니다. 이는 투자자들의 기대와 불확실성이 동시에 반영된 결과입니다.

미래 전략과 전망

HLB는 FDA 실사 통과를 계기로 글로벌 시장 점유율 확대에 주력할 계획입니다. M&A 활동과 파이프라인 확장을 통해 경쟁력을 강화하며, 장기적으로 회사의 가치를 높일 것으로 보입니다.

HLB 간암 신약의 FDA 실사 통과는 회사의 미래 성장 가능성을 보여주는 중요한 사건입니다. 신약 출시를 통한 수익 창출뿐 아니라 글로벌 제약 시장에서의 입지도 강화될 전망입니다. 앞으로 HLB의 행보에 대한 관심과 기대가 커지고 있습니다.

노후 소득 보장과 주거 안정성을 동시에! 주택연금의 모든 것

by

주택연금의 기본 개념과 장점
주택연금은 만 55세 이상의 주택 소유자가 자신의 집을 담보로 매달 일정 금액을 수령하는 제도입니다. 이는 노후 소득을 보장하면서도 안정적인 주거 환경을 유지할 수 있는 최적의 재정적 대안으로 평가받고 있습니다.

이 제도는 종신 지급 방식과 확정 기간 방식 등 다양한 유형을 제공하며, 개인의 상황에 따라 맞춤형 선택이 가능합니다. 그러나 주택의 감정가와 가입자의 나이 등 다양한 요인이 월 수령액에 영향을 미친다는 점을 이해하는 것이 중요합니다.

주택연금 가입 조건: 필수 확인 사항
주택연금에 가입하려면 아래 조건을 충족해야 합니다:

  1. 연령 요건: 만 55세 이상
  2. 주택 소유 요건: 본인 명의의 주택 보유
  3. 주택 가치: 공시가격이 일정 기준 이상

조건을 충족하지 못하면 가입이 불가하므로 가입 전에 자신의 자격을 철저히 검토해야 합니다.

월 수령액을 결정하는 핵심 요소
주택연금의 월 수령액은 다음 요인에 따라 크게 달라집니다:

  • 주택 감정가: 주택의 위치와 상태에 따라 시장 가치가 결정됩니다.
  • 가입자 나이: 나이가 많을수록 월 수령액이 높아집니다.

가입 전 전문가 상담을 통해 예상 수령액을 정확히 파악하는 것이 현명한 선택입니다.

주택연금의 유형: 당신에게 맞는 선택은?
주택연금은 다음과 같은 주요 유형으로 구분됩니다.

  1. 종신 지급 방식: 가입자 사망 시까지 연금 수령 가능
  2. 확정 기간 방식: 10~30년의 지정된 기간 동안 연금 지급 후에도 주택 거주 가능

각 방식은 장단점이 있으므로 자신의 재정 계획과 주거 요구에 맞춰 신중히 선택해야 합니다.

확정 기간 방식의 매력적인 장점
확정 기간 방식은 수급 기간 종료 후에도 주택에 거주할 수 있는 혜택을 제공합니다. 이는 노후의 주거 안정성을 높이며, 다른 재정 계획과 병행하기에도 유리한 옵션으로 평가됩니다.

주택연금 활용 전략
주택연금을 최대한 활용하려면 아래 전략을 고려하세요:

  • 차액 활용: 주택을 매도한 후 발생한 차액으로 추가 재테크
  • 수령액의 효율적 사용: 생활 유지 및 예비비 마련
  • 주택 가치 상승 기대: 장기적인 주택 가치 상승 가능성 고려

이 외에도 전문가의 도움을 받아 개인별 맞춤 전략을 세우는 것이 중요합니다.

2025년 미국 증시 조정에 대비한 투자 전략: AI산업과 금리의 영향

by

2025 미국 증시 전망과 투자 전략

연말 증시 전망: 상승 모멘텀 강화

2025년 연말 미국 증시는 최소 15% 상승할 가능성이 높으며, 경우에 따라 20% 이상의 급등세도 기대됩니다. 이러한 전망은 AI 기술의 발전, 경제 회복세, 그리고 연준의 금리 정책이 복합적으로 작용한 결과로 보입니다. 따라서 투자자들은 긍정적인 시장 흐름을 염두에 두고 장기적인 관점에서 투자 전략을 수립해야 합니다.

상반기 조정의 필요성

2025년 상반기, 특히 1분기와 2분기는 시장의 조정이 예상됩니다. 이는 과열된 시장이 숨 고르기를 하는 시기로 해석할 수 있으며, 투자자들은 이러한 조정기를 장기적인 관점에서 매수 기회로 활용할 수 있습니다. 단기적인 변동성에 지나치게 민감하지 않은 접근이 중요합니다.

금리와 인플레이션: 시장의 핵심 변수

국채 금리의 중요성

국채 금리의 수준과 추세는 시장에 큰 영향을 미칩니다. 금리가 상승세를 이어간다면, 주식 시장의 밸류에이션이 하락할 수 있습니다. 특히, S&P 500과 나스닥 지수는 국채 금리 변화에 민감하게 반응하기 때문에, 금리 움직임을 주의 깊게 관찰해야 합니다.

인플레이션과 경제 성장

미 연준은 인플레이션과 경제 성장률에 따라 금리 정책을 조율합니다. 최근 인플레이션 우려가 시장에 영향을 미치고 있으나, AI 기술의 생산성 증가 효과가 이를 상쇄할 가능성도 있습니다. 따라서 생산성 증대와 비용 절감 효과를 가져올 기업에 주목해야 합니다.

트럼프 정부의 경제 정책: 관세와 시장의 변화

관세 정책과 영향

트럼프 전 대통령의 관세 정책이 다시 주목받고 있습니다. 관세율이 3%에서 17%로 상승할 경우, 수입 가격이 오르고 이는 인플레이션을 자극할 가능성이 큽니다. 이러한 정책은 국채 금리를 상승시키고, 시장 변동성을 증가시킬 수 있습니다.

금리 인하와 시장 반응

금리 안정화의 긍정적 효과

금리가 안정화되면 연준의 점진적인 금리 인하는 시장에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 과거 사례를 보면, 초기에는 혼란을 초래하더라도 점차적으로 상승 모멘텀을 형성하는 경향이 있었습니다.

금리 상승의 리스크

반면, 금리 상승이 지속된다면 시장의 불안감이 증폭될 가능성도 있습니다. 투자자들은 이러한 시나리오를 대비해 방어적인 포트폴리오를 준비할 필요가 있습니다.

AI 사이클과 경제 전망

AI 기술의 생산성 효과

AI 기술은 생산성을 크게 향상시키며, 이는 경제 전반에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. AI 스토리는 앞으로 3년 동안 시장의 주요 성장 동력으로 작용할 가능성이 큽니다. 이에 따라 AI 관련 기업에 대한 관심이 더욱 높아질 것입니다.

관세와 생산성의 균형

현재 시장은 관세 정책이라는 악재와 AI 기술의 생산성 증가라는 호재가 동시에 작용하고 있습니다. 투자자들은 이러한 상충 요인을 균형 있게 고려해야 합니다.

투자 전략과 종목 선택

조정 시기의 매수 기회

테슬라와 같은 주요 성장 종목이 조정을 받을 때 이를 매수 기회로 삼는 전략이 유효할 것입니다. 특히 AI와 관련된 기업들은 앞으로도 높은 성장 가능성을 보이고 있어 저가 분할 매수 전략이 효과적입니다.

종목 선택 기준

이익 증가율이 높은 기업에 집중하는 것이 중요합니다. 엔비디아는 현재 AI 관련 칩 시장에서 80% 이상의 점유율을 차지하며, 여전히 성장 가능성이 높다고 평가받고 있습니다. 후발 주자인 AMD와 같은 종목도 시장 점유율 확대 가능성이 있어 주목해야 합니다.

양자 컴퓨터와 투자 리스크

신기술 투자 주의점

양자 컴퓨터와 같은 신기술은 성장 초기 단계에서 투자 리스크가 높습니다. 흑자를 내지 못하는 기업에 대한 투자는 신중해야 하며, 기술의 상용화 시점을 고려한 장기적인 투자 전략이 필요합니다.

양자 컴퓨터의 미래

양자 컴퓨터 상용화는 2029년 이후가 될 가능성이 높으며, 이 시점까지 기술을 선도할 기업을 파악하는 것이 중요합니다.

장기적 관점과 균형 잡힌 투자

2025년 미국 증시는 AI 기술과 경제 성장이라는 긍정적 요소와 관세 및 금리 상승이라는 부정적 요소가 복합적으로 작용할 전망입니다. 투자자들은 장기적인 관점에서 변동성을 활용하고, 성장 가능성이 높은 종목에 집중하며, 신중한 리스크 관리로 균형 잡힌 포트폴리오를 구성해야 합니다.

“은퇴 후 매달 300만 원? 연금 수령액 확 늘리는 꿀팁 대공개!”

by

은퇴 후 안정적인 삶을 위한 연금 준비: 얼마나 필요할까요?

안녕하세요, 여러분. 오늘은 은퇴 후 필요한 생활비와 연금 수령액에 대해 이야기해보려고 합니다. 최근 2차 베이비부머들의 은퇴가 시작되면서 이 주제에 대한 관심이 높아지고 있습니다.

2차 베이비부머 세대, 그들은 누구인가요?

2차 베이비부머(1964-1974년생)들은 이제 법정 은퇴 연령인 60세에 접어들기 시작했습니다. 이들은 954만 명에 달하는 큰 규모의 세대로, 전체 인구의 18.6%를 차지합니다. 1차 베이비부머와는 다른 특성을 보이며 ‘뉴실버세대’라고 불리기도 하지만, 동시에 ‘마처세대’라는 별명도 가지고 있습니다. 이는 부모 세대와 자녀 세대 사이에서 경제적 부담을 떠안고 있는 현실을 반영한 표현입니다.

은퇴 후 필요한 생활비, 얼마나 될까요?

많은 전문가들은 은퇴 후 월 300만 원 정도의 생활비가 필요하다고 이야기합니다. 이 금액에는 다음과 같은 항목들이 포함됩니다:

  • 주거비: 주택 유지 비용, 임대료 또는 관리비
  • 의료비: 노년기에 증가하는 의료비와 약값
  • 식비: 안정적인 식생활을 위한 비용
  • 여가비: 여행, 취미 활동 등 삶의 질을 위한 지출

물론 개인의 생활 수준과 지역에 따라 차이가 있을 수 있지만, 300만 원은 대략적인 기준으로 삼을 수 있습니다.

연금 수령액, 얼마나 받을 수 있을까요?

연금 수령액은 다양한 요인에 따라 달라집니다. 국민연금의 경우 가입자의 평균 소득과 가입 기간에 따라 결정됩니다. 퇴직연금, 개인연금 등 추가적인 연금 상품들도 각기 다른 계산 방식을 가지고 있습니다. 예상 연금 수령액을 확인하려면 국민연금공단이나 각 금융기관에서 제공하는 계산기를 활용해보세요.

  • 국민연금: 평균 소득월액과 가입 기간에 비례하여 지급
  • 퇴직연금: 퇴직 후 일정 금액을 연금 형태로 수령
  • 개인연금: 가입 상품에 따라 다양한 지급 옵션 제공

월 300만 원 연금 받기 위한 구체적인 포트폴리오

월 300만 원의 연금을 안정적으로 확보하기 위해서는 다양한 소득원을 조합한 포트폴리오 구성이 필요합니다. 아래는 예시입니다:

  1. 국민연금: 월 100만 원
    국민연금의 가입 기간을 최대화하고, 소득을 기준으로 추가 납입을 고려하세요. 연금 수령액을 늘리기 위해 가능하다면 소득 신고를 적극적으로 활용해 소득대체율을 높이는 전략이 필요합니다.
  2. 퇴직연금: 월 100만 원
    회사에서 제공하는 퇴직연금을 IRP(개인형 퇴직연금)로 전환해 투자 수익을 극대화할 수 있습니다. 안정적인 채권형 펀드와 주식형 펀드를 적절히 배분하여 연 4~5%의 수익률을 목표로 합니다.
  3. 개인연금 및 고배당 ETF: 월 70만 원
    개인연금 상품에 가입해 매달 일정 금액을 납입하세요. 또한, 고배당 ETF(SCHD, JEPI 등)에 분산 투자하여 안정적인 배당 수익을 확보합니다. 연 7~8% 배당 수익률을 목표로 구성합니다.
  4. 기타 소득원: 월 30만 원
    임대소득, 소규모 창업, 또는 취미를 활용한 추가 수익을 통해 연금을 보완하세요. 특히 임대소득은 초기 자본이 필요하지만, 장기적으로 안정적인 현금 흐름을 제공합니다.

은퇴 준비, 언제 시작해야 할까요?

은퇴 준비는 조기에 시작하는 것이 가장 중요합니다. 복리 효과를 최대한 활용하기 위해서는 가능한 한 빨리 저축과 투자를 시작해야 합니다. 특히 다음과 같은 방법들을 고려해보세요:

  1. 다양한 연금 상품 비교: 국민연금 외에도 퇴직연금, 개인연금, 변액연금 등 다양한 상품이 있습니다. 각 상품의 장단점을 비교하여 자신에게 가장 적합한 것을 선택하세요.
  2. 전문가와 상담: 재무 설계 전문가와 상담하여 맞춤형 은퇴 계획을 세우는 것도 좋은 방법입니다.
  3. 소득원 다각화: 연금 외에도 임대소득, 배당소득 등 다양한 수입원을 확보하면 더 안정적인 노후 생활이 가능합니다.

늦지 않았습니다. 지금 바로 시작하세요!

은퇴 준비는 결코 늦지 않았습니다. 오늘부터라도 작은 변화가 여러분의 미래를 바꿀 수 있습니다. 지금 바로 재무 상태를 점검하고, 필요한 준비를 시작해보세요. 여러분의 안정적이고 행복한 노후를 위한 투자는 바로 오늘부터 시작됩니다.